Okres pandemii wywrócił nasze życie do góry nogami, jest to czas wielu gwałtownych zmian – ograniczenia, przystosowanie do pracy zdalnej itp. Jest to również czas wielu ciekawych zjawisk na rynkach finansowych. Po serii obniżek, w maju – decyzją RPP poziom WIBOR3M osiągnął rekordowo niską wartość:
Zaraz na początku wybuchu pandemii, w bankach panowała duża niepewność. Generalnie, w większości instytucji finansowych wprowadzono zakaz udzielania finansowania dla klienta zewnętrznego. Bankierzy koncentrowali się na obsłudze własnego portfela kredytowego – głównie odnowień kredytów w rachunku bieżącym oraz pomocy klientom w uzyskaniu subwencji z PFR-u.
Mniej więcej od początku lipca pierwsze banki, wznowiły możliwość finansowania dla klientów zewnętrznych, natomiast od stycznia 2021 roku obserwuję już zdecydowanie wzmożoną aktywność banków. Aktualnie banki prześcigają się w ofertach cenowych jak i różnorakich liberalnych rozwiązań dla klienta ( np. niestandardowe zabezpieczenie kredytu ) – wszak nie zawsze o jakości kredytu decyduje tylko cena. W roku 2021 sektor finansowy bardzo mocno pracuje by nadrobić utracone dochody z poprzedniego roku.
Pierwszym wspomnianym argumentem „za” inwestycjami i inteligentnym kredytowaniem się w celach rozwojowych jest wspomniany wcześniej rekordowo niski WIBOR, drugim argumentem – przychylne potencjalnym klientom kredytowym banki chcące za wszelką cenę nadrobić rok 2020, trzecim natomiast jest inflacja…..
Zakładam, że poziom inflacji w kolejnych 3-4 latach będzie oscylował w granicach 3%-3,5%
Rozpiszę przykład: Kredyt inwestycyjny 500 tyś na 4 lata – porównuję okresy 2016-2019 oraz 2020-2023. Założyłem marżę banku 3 p.p. ponad WIBOR3M – zakładam, że przez 2 -3 kolejne lata WIBOR3M nie zmieni się istotnie. Wyliczenia mówią same za siebie:
| kredyt 500.000 | średni WIBOR | średnia inflacja | odsetki | uwzględniając inflację- realny koszt pieniądza |
| lata 2016-2019 | 1,7 | 1,40% | 47 999 PLN | 44 635 PLN |
| lata 2020-2023 | 0,2 | 3% | 32 666 PLN | 28 918 PLN |
Jeżeli interesują Państwa zagadnienia związane z audytem finansowym czy optymalizacją koszów finansowych, zapraszam do kontaktu – male.ledger@gmail.com lub 734185103.
Zapraszam również na stronę internetową: https://ledger-tychy.pl/, Do zobaczenia we wrześniu!
Pozdrawiam, Maciej Lenda